2017年证券金融机构类投资者基本概念要点

证券经营机构是证券市场上最活跃的投资者，以其自有资本、营运资金和受托投资资金进行证券投资。下面是小编为大家整理的证券金融机构类投资者基本概念要点，欢迎大家阅读浏览。

　　学习目标

金融机构类投资者的概念、特点及分类

　　考点速记

参与证券投资的金融机构包括证券经营机构、银行业金融机构、保险经营机构、主权财富基金以及其他金融机构等。

(1)证券经营机构

证券经营机构是证券市场上最活跃的投资者，以其自有资本、营运资金和受托投资资金进行证券投资。

我国证券经营机构主要为证券公司。按照《中华人民共和国证券法》的规定，证券公司可以通过从事证券自营业务和证券资产管理业务，以自己的名义或代其客户进行证券投资。

(2)银行业金融机构

银行业金融机构包括商业银行、邮政储蓄银行、城市信用合作社、农村信用合作社等吸收公众存款的金融机构以及政策性银行。

(3)保险经营机构

保险经营机构一般包括保险公司和保险中介机构。

保险公司是全球最重要的机构投资者之一，曾一度超过投资基金成为投资规模最大的机构投资者，除大量投资于各类政府债券、高等级公司债券外，还广泛涉足基金和股票投资。

(4)主权财富基金(SWFs)

所谓主权财富，与私人财富相对应，是指一国政府通过特定税收与预算分配、可再生自然资源收入和国际收支盈余等方式积累形成的，由政府控制与支配的，通常以外币形式持有的公共财富。

一般认为，SWFs具有两个显著特征：一是由政府拥有、控制与支配的;二是追求风险调整后的回报最大化目标。

(5)其他金融机构

其他金融机构包括信托投资公司、企业集团财务公司、金融租赁公司等。

　　同步自测

1.证券市场上最活跃的机构投资者是()。

A.商业银行

B.证券经营机构

C.保险公司

D.基金公司

【答案】B

【解析】证券经营机构是证券市场上最活跃的机构投资者，以其自有资本、营运资金和受托投资资金进行证券投资。我国证券经营机构主要为证券公司。

2.()是指一国政府通过特定税收与预算分配、可再生自然资源收入和国际收支盈余等方式积累形成的，由政府控制与支配的`，通常以外币形式持有的公共财富。

A.国家股

B.国家积累

C.国民收入

D.主权财富

【答案】D

【解析】所谓主权财富，与私人财富相对应，是指一国政府通过特定税收与预算分配、可再生自然资源收入和国际收支盈余等方式积累形成的，由政府控制与支配的，通常以外币形式持有的公共财富。

3. 金融租赁是指出租人收取一定租金，让渡一个时期固定资产()的交易。

Ⅰ.所有权

Ⅱ.占有权

Ⅲ.使用权

Ⅳ.收益权

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】C

【解析】金融租赁指由出租人根据承租人的请求，按双方事先的合同约定，向承租人指定的出卖人，购买承租人指定的固定资产，在出租人拥有该固定资产所有权的前提下，以承租人支付所有租金为条件，将一个时期的该固定资产的占有、使用和收益权让渡给承租人。